ゴールド先物は新しい歴史的な高値に忍び寄っています。
祝日が短い取引週は、株式市場にとっては比較的静かでした。しかし、株が寝ている間に、貴金属は急速に上昇しており、真剣な投資家はこの動きに注意を払う必要があります…
ゴールド先物は、この再燃した反発を続けており、3月の安値から最大12%上昇し、ついに黄金が神話の2,000ドルの大台を超え、歴史的な高値近くに達しています。今年の初めに指摘したように、金は2,000ドルを上回る月次クローズを一度も達成したことがありません。はい、まだ4月は若いですね！しかし、この勢いが続くなら、金がついにハードルを越えるのを見守るべきです。
貴金属における巨大で持続的な動きを支持する証拠が次第に積み重なっています。
米ドル指数は、2022年9月の絶頂値に続く下降トレンドに固執しています。バックは2月の急反発に続き再び下落し、52週間の安値近くで消えています。おなじみのパターンですね：ドルが下落すると、金（およびリスク資産）が上昇します。
最近の銀行危機も市場の物語をプロゴールドの環境に変えるのに役立っています。シリコンバレーバンクの見出しは一般的な注目を集め、物語の変化が見られ始めています。経済を不安定と見なし、安全な避難先投資を真剣に考え始める投資家が増えるでしょうか？
確かに潮が変わりつつあるように感じます。先週、弱い雇用数字が主流メディアで少し話題になり始めました。CNBCもこれらのネガティブなアイデアに乗り出し、米国で進行中の景気後退についての素晴らしくもネガティブな発言を出し始めています。
多くの投資家は新しいトレンドが発展している際にこれらのストーリーラインの重要性を見落とします。しかし、私はメインストリートの投資家とメディアが物語に乗る重要性を強調し過ぎることはできません。成功したブレイクアウトには、動きを維持するために買い手からの持続的なサポートの広範な支持が必要です。比較的小規模なゴールドファンの注意を引くだけでは目的を達成できません…
今週初めにゴールド先物が2,000ドルを再テストする中、これが実際に貴金属の新しい世俗的なブルランの最初の波であるかどうかの確認がまもなく得られるでしょう。
さて、問題はここにあります：この動きから利益を得るためにはどうすればよいですか？
物理的な金は最長の時間軸において明らかな選択肢ですし、また、将来のマクロ経済的な危機に対する「保険ポリシー」でもあります。しかし、金属に対する拡張された推進力が見られる場合、株式を通じて鉱山業者や他の金に関連する銘柄にも露出したいと思うでしょう。
インデックスファンドに資金を置いても仕事は達成されません。S&P 500には正確に1つのゴールド鉱山会社、Newmont Corp.（NEM）しか含まれていません。貴金属に露出したいのであれば、それを手に入れに行かなければなりません。
始めるための3つの方法は以下の通りです…
Mining for Gains
価値のある金属鉱山企業は、長期的な金の上昇に投資する際の明白な選択肢です。実際、私は金鉱山企業を金のコールオプションを手軽に購入する方法と考えています。なぜなら、これらの企業はブルラン期間中には迅速な利益を上げる傾向があるからです。
しかし、鉱山企業を購入する決定を下す際に何に取り組んでいるのかを理解することが重要です。まず第一に、米国の取引所で公開されている純粋な金鉱山企業は50社未満しかありません。
これらのうちわずか7社を除くすべての企業は時価総額が100億ドル以下であり、したがって、主に非常に小規模な企業と取引しています。
これは理にかなっています。なぜなら、鉱山企業は10年以上にわたって不評であったからです。加えて、これらの企業は主に劣悪なビジネスであり、特に小規模なプレーヤーに移るとさらにその傾向が強まります。
個々の収益の急激な低下や他の問題へのリスクを制限しながら、このグループへの露出を得る最良の方法は、VanEck Vectors Gold Miner ETF（NYSE: GDX）を通じて行うことです。
GDXは現在、3月初旬の安値から30％上昇した後、重要な$33の支点の上で統合しています。もし予想される保有期間が数週以上であれば、$33以上のこのような休憩は優れた買いの機会を提供します。
金の勢いを利用する
もし短期志向のトレーダーであれば、金の取引にいくらかのレバレッジを加えることができます。
明らかに、レバレッジをかけることはリスクを追加します。まず第一に、勢いのある動きをプレーする際にはタイミングがより重要です。大きな動きを予測して早めに買うだけでは十分ではありません。市場をより注意深く見守り、具体的な退出計画を持って取引に臨む必要があります。
タイミングの要素を追加しても、次の大きな金の動きの本質を捉えれば、迅速な利益を上げることができます。既に確立されているように、2,000ドルを超える意味のある拡張は金に多くの注意を引き寄せるでしょう。これは次の上昇フェーズを利用するために新しいトレーダーが多く参加することを意味します。
GDXのコールオプションを選択するか、もしくは元気があるならばブレイクアウトした鉱山企業に投資するかもしれません。
もう一つの選択肢もあります。Direxion Gold Miners Index Bull 2x Shares（NYSE: NUGT）です。これは2倍の速さで鉱山指数と同じように動くレバレッジファンドで、そのために2倍という表現があります。
NUGTの主な注意点は、これは取引の目的のみに適しているということです。この（あるいはどの）レバレッジファンドを買い持ちしようとしないでください！次のブレイクアウトを待ち、トレードのために数日から数週間の保有期間を計画し、トレードから最大の利益を引き出すために努めてください。
デジタルゴールド
最近、私はビットコインを冗談交じりに偽の金と呼びましたが、何人かの読者から非難を受け、代わりにこの主要な暗号通貨をデジタルゴールドと呼ぶべきだと主張されました。
よし。私は物語のつながりを作り出すことができると考えています。いいえ、ビットコインは金ではありません。しかし、今市場で見られているような広範な「反ドル」の物語の変化から利益を得ることができる可能性があると思います。
ビットコインは2021年末以来、ベアマーケットが始まって以来、テック株のように取引されていますが、この関係から脱却し、自らの独自のラリーを構築することは想像がつく範囲内です。
この動きは既に始まっているかもしれません。ビットコインは3月に25,000ドルを超える爆発的なブレイクアウトを果たした後、ほぼ1か月間28,000ドル以上で統合しています。
信じてもらえないかもしれませんが、ビットコインは2022年に50,000ドルのちょうど下で始まり、ベアマーケットに陥り、その価値の60％以上を失いました。次の動きは30,000ドルを超え、さらに10,000ドル以上のランを生み出すでしょうか？
可能性はあります。
念のためデジタルゴールドを少しポートフォリオに追加するかもしれません…
これは金のラリーをプレーするための3つの方法に過ぎませんが、利益を得るために活用できる機会はまだたくさんあります。
金に関するあなたの考え（または取り上げてほしい他のトピック）を教えてください。