原油価格と分析
- 米国のベンチマーク原油は再び1バレルあたり79ドルに近づいている
- OPECは比較的強気な中期需要予測を堅持している
- 米国の在庫は先週予想外に減少した
水曜日、市場が前セッションで発表された石油輸出国機構のかなり強気な需要予測を考慮し、原油価格が急騰した。
主要生産者グループは、今後数年間で世界の石油需要が大幅に増加すると予測しています。 ２０２４年には全体で日量２５０万バレル増加し、来年は１８５万バレル増加するとの従来の見通しを堅持した。
OPECが他の石油ウォッチャー、特に需要がさらに抑制されると予想している国際エネルギー機関よりも若干楽観的であることは注目に値する。 一部のエコノミストは、OPEC以外の供給源、特に米国からの大幅な増産が従来の生産者による減産の影響を相殺すると考えている。
しかし、先週の米国の原油在庫の予想外の減少のニュースや、米国の最新のインフレ統計によっても石油市場は上昇した。 これらはインフレが徐々に上昇していることを示すいくつかの重要な指標を示しているが、おそらく連邦準備理事会が今年下半期に利下げを開始する可能性があるという市場の期待を打ち消すには十分ではなかった。
ウクライナとガザで進行中の紛争と、後者の世界の海運への波及効果を加えれば、原油価格が上昇し続けるのはおそらく驚くべきことではない。
今週は、生産者物価、小売売上高、消費者心理の統計がすべてまだ発表されることから、石油市場やその他すべての市場には、米国経済の温度を測るチャンスがたくさんあるだろう。 金曜日には、油田サービス大手ベーカー・ヒューズから米国の石油リグ数が発表され、より市場に特化したデータも発表される予定だ。
今のところ、ウェスト・テキサス・インターミディエイトのベンチマークは依然として80ドルのマークに近づく売り圧力に苦しんでいる。
米国原油テクニカル分析
TradingViewを使用して作成されたチャート
価格は12月中旬の安値から依然として非常に幅広い上昇トレンドチャネル内にあるが、このチャネルは1月29日以来深刻な上昇トレンドに直面しておらず、強気派がこれを阻止するためにはやるべきことがあるという兆候がいくつかある。 市場は少なくとも短期的には頭打ちにはならないだろう。
今月初めに価格はさらに上を目指そうとしたが、それ以降は心理的な抵抗線である80ドルに近づくにつれて特に低迷している。 現在では、79 ドルあたりでも少し快適ではなくなり始めています。
先週の高値である80.84ドルと、12月中旬の安値77.60ドルからそこまで上昇する最初のフィボナッチリトレースメントとの間の取引バンドが市場の境界となっているようであり、このチャネルが最終的にどの方向にブレイクするかを見ることはおそらく有益となるだろう。 クマは日中ベースの下に侵入してきましたが、これまでのところ、それらの滝はすぐに埋め立てられています。
より深刻な反転は、75.58ドルの別のリトレースメントプロップ付近の75ドル半ばのエリアでサポートされる可能性があります。
